文 | 伯虎财经，作者 | 楷楷
千呼万唤始出来，特斯拉的 FSD（ Full Self-Driving，直译过来叫 " 完全自动驾驶 "），终于要来了。
5 月 21 日，特斯拉官方 X 账号发了一条推文，宣布 FSD 监督版已在 10 个国家可用，其中包括了中国。
但特斯拉在国内的动作确实更积极了：上海 AI 训练中心官宣落地、智驾相关岗位密集招聘、马斯克随同特朗普访华……这几步下来，已经释放了明确的信号。
当然，国内新能源汽车的智驾水平已今非昔比，特斯拉 FSD 未必就具备碾压性优势。
但相较于在智驾领域的较量，FSD 入华的另一层意义，或许是为国内智驾软件服务市场切开一个新的口子——硬件卷不动了，软件服务能不能成为新能源汽车市场的新赛点？
01 一场漫长的拉锯战
特斯拉 FSD 入华，早已演变成 " 狼来了 " 的故事。
2019 年，特斯拉中国官网上线了 FSD 选装包，标注 " 稍后推出 "，结果一等就是 7 年。在这期间，马斯克不止一次提到 "FSD 很快进入中国 " 等，但最终还是多次跳票。
一直到 2025 年 2 月，特斯拉中国宣布启动 FSD 限时免费试用，但仅一周后就暂停了，合规审批是主要原因。
一个细节是，在特斯拉暂停 FSD 推送后，其很快便将中国官网上的 "FSD 智能辅助驾驶 " 改成了 " 智能辅助驾驶 "。
去掉了 "FSD" 三个字母，意味着 FSD 在国内并不能实现无人自动驾驶，而是需要驾驶员监管使用的 L2 级辅助驾驶，这个版本也可以理解为是 FSD 监督版。
此后，特斯拉的智驾能力基本停留在城市道路 Autopilot 这一档，仅有少部分搭载 HW4.0 硬件的车型能支持 FSD 监督版。
不过，特斯拉官方对于 FSD 进入中国的口径，却一直非常谨慎。
比如近日官宣用到的 "available in"，意思是 FSD 监督版在中国 " 能用 "，但这并非特斯拉在这两天才提出的，其在过去一年的多条推文内，都用到了类似的说法。
今年 2 月，特斯拉公司副总裁陶琳表示，特斯拉 FSD 监督版在中国落地尚无具体日期，但各项工作都在稳步推进；今年 4 月，特斯拉 CFO 公开表态，力争三季度全面获批。
不过，种种迹象表明，特斯拉车主或许不需要等太久了。
首先，数据安全问题解决了。今年 2 月，位于上海的特斯拉 AI 训练中心已正式投入使用，完成了本地化模型训练闭环，这也被视为 FSD 入华的核心前提。
其次，FSD 也在加速本土化。近期，特斯拉在国内密集开放了多个智驾相关岗位，包括自动驾驶数据标注师、多个城市的上路实车测试工程师等。
这些动作指向同一个目标，那就是让 FSD 真正在国内市场跑起来。面对更为复杂的中国路况，如果不能积累足够多的本地数据，不管模型有多先进，自动驾驶都只是空谈。
表面上，双方要解决的是驾驶安全、系统合规等问题，但实际上，这是 AI 时代中国对于人工智能、自动驾驶等核心技术 " 数据主权 " 的约束。
特斯拉想要中国的智驾市场，就要在数据主权上作出让步，而将数据留在国内进行训练、增加基础设施建设、增加就业岗位等，则是马斯克给出的筹码。
02 马斯克着急什么？
但几乎同一时间，随着 SpaceX 提交招股书，马斯克有望成为人类首位万亿富豪。
对于这位多次被媒体爆料对卖车没有兴趣，只想在宇宙中找到自己的位置的企业家而言，FSD 到底能不能入华，还重要吗？
只能说梦想很重要，但面包也不能少。
首先，特斯拉需要 FSD。
2025 年，特斯拉总营收为 948.27 亿美元，同比下滑 3%，是公司首次出现营收下滑的情况；归母净利润为 37.94 亿美元，同比下降 46%。
特斯拉表示，营收下滑主要受 " 车辆交付量减少 " 和 " 监管补贴收入降低 " 影响。其中，2025 年汽车业务收入为 695.26 亿美元，尽管同比下降 10%，但依然是特斯拉的收入大头。
2026 年一季度，特斯拉整体汽车业务收入回暖，同比增长 16%，但其在中国市场的零售销量为依然同比下降 16.2%。这也说明，面对持续疲软的国内汽车市场，特斯拉也无法独善其身。
今年一季度，中国狭义乘用车累计零售销量为 423.6 万辆，同比下跌 17.4%。新能源汽车购置税优惠退坡，以及车企有意放缓价格战，让消费者的购车决策变得更谨慎。
短期来看，中国新能源汽车市场的竞争将会持续胶着，但特斯拉还要持续为 AI、机器人等业务输血，高盛预计，特斯拉 2026 年的自由现金流将由正转负。
因此，特斯拉当下迫切需要解决两件事，卖更多的车，以及通过卖车赚更多的钱。FSD 就成了关键。
一方面，卖 FSD 可以增收，还是源源不断的。
目前，美国 FSD 的月度订阅价格为 99 美元（约 670 元），原买断价为 8000 美元（约 5.8 万元），但一次性买断已在今年 2 月停止。
而在中国市场，根据其去年公布定价，一次性买断价为 6.4 万元，暂无月度订阅定价。
从 2023-2025 年，特斯拉每年在华销量都在 60 万辆左右，加起来接近 200 万辆，即便只有半数车主愿意按月订阅 FSD，一年也能带来超过 80 亿元的收入。
另一方面，FSD 可以帮助特斯拉更好地卖车。
一年前，FSD 在国内小范围试用时，口碑两极分化，有车主试驾 FSD 后发现其存在占用公交车道、无视红绿灯等问题；但也有车主认为特斯拉智驾水平完美领先。
FSD 要在同一条赛道上跟中国车企正面较量，才能用实打实的表现证明自己的智驾实力，有了成绩之后，才能给消费者多一个为特斯拉买单的理由。
与此同时，马斯克也需要 FSD。
马斯克或许志不在卖车，但智能汽车却是马斯克 " 科技梦 " 的载体。
特斯拉在《宏图计划第四篇章》提到，要以 AI 大模型能力为核心，构建从自动驾驶到人形机器人，从能源网络到太空计划的生态系统，在这个 " 车 - 机器人 -AI" 三位一体的商业模式中，汽车将是重要的智能终端入口。
就像马斯克很早之前提到过的，FSD 是特斯拉的核心产品，车不过是载体罢了。先把硬件的盘子做大，才能靠软件赚钱，这套打法并不陌生。
03 还是智驾 " 鲶鱼 " 吗？
不过，喊了那么多年的 " 狼来了 " 之后，FSD 这条 " 鲶鱼 "，还能激起多少水花？
一年前，小鹏汽车董事长何小鹏两次前往美国试驾 FSD，给出了 "L4 无人驾驶近在眼前 " 的高评价；一年后，小鹏通用智能中心负责人刘先明对于 FSD 入华，则给出了 " 希望能跟特斯拉有正面的对照 " 的回应。
小鹏第二代 VLA 实现从视觉信号到动作指令的端到端直接生成，旨在实现从 L2 向 L4 的跨越；华为 ADS 4.0 基于 WEWA 双脑架构，能实现全国无图智驾和高速 L3 级自动驾驶功能。
当然，特斯拉 FSD 也在进化，其提出用 AI 神经网络接手智能驾驶的整个环节，最新 V14.3 版本把神经网络的参数量提升到了此前版本的约 10 倍，并加入时空记忆能力，可以更好应对复杂路况、能见度低等环境。
孰胜孰负，还得比过才知道。但如果 FSD 在技术上不再是碾压式领先，那么它对于国内智驾市场的真正搅动，就不是技术本身，而是整个行业的商业模式和用户心智。
一直以来，国内用户对 " 软件付费 " 这件事都不感冒，尤其是在竞争异常激烈的国内新能源汽车市场，车企早已把 " 高阶智驾 " 卷成了标配。
理想、零跑等车企坚持智驾不收费政策，理想汽车创始人李想曾公开表示：" 智驾系统属于车辆必备功能，额外收费违背用户对智能汽车的基本认知。"
然而，也有越来越多车企开始对高阶智驾进行分层收费。
何小鹏曾表示，" 小鹏的核心逻辑是把智能驾驶和 AI 做成强硬标配 "，但在 2026 款 P7+、G7、G6、G9 四款新品发布会上，Ultra SE 和 Ultra 版本均需额外付费 1.2-2 万元选装。
华为 ADS 高阶功能包也一直是收费模式，目前买断价格是 12000 元，月卡则是 359 元 / 月；蔚来的全域领航辅助驾驶（NOP+）也坚持采用订阅制，定价是 380 元 / 月。
根据《2024 麦肯锡中国汽车消费者洞察报告》，44.4% 的用户最多愿意为智驾支付 2 万元，37.8% 的用户明确表示 " 不需要选装 "。
在这样的背景下，明确带着收费意图进入中国市场的 FSD，将可能给整个行业按下了 " 从免费到收费 " 的加速键。
当然，各家车企是否要对智驾系统收费，背后有各自的成本账，到底是选择 " 免费换市场 "，还是 " 技术换收入 "，很难一概而论。
但有了 FSD 这条 " 鲶鱼 " 后，整个车圈或许可以想得更多一些。
当下，新能源汽车市场的价格战已经很难再卷下去了，越来越透明的供应链与零部件成本，让卷配置、卷堆料这种模式走到了尽头。
与之相反，智驾能力是很难被量化定价的，如果用户愿意为这份 " 越来越好用 " 的能力买单，就能把硬件的一锤子买卖，变成软件的长久生意。
硬件的仗打完了，软件的仗才刚刚开始，有的车企，已经开始笑了。
