9 月 26 日，风电设备板块强势拉升，领涨两市。截至收盘，威力传动 20cm 涨停，吉鑫科技、明阳智能涨停，日月股份盘中一度涨停，盘古智能、天能重工、天顺风能等涨幅居前。
风电设备，是指利用风能转换为电能的装置，主要包括风力发电机组、风电支撑基础、输电控制系统等，风电设备产业链包括零部件制造、风机整机制造及风电场建设运营三大环节。
从产业链层面来看，上游零部件主要包括叶片、塔筒、轮毂、轴承、齿轮箱、发电机、主控系统等；中游按应用场景分类，主要分为陆上风机和海上风机；下游为风电场的建设及运营，并最终到达终端用户。
消息面上，9 月 24 日，我国宣布了新一轮国家自主贡献，明确提出，到 2035 年，非化石能源消费占能源消费总量的比重达到 30% 以上，风电和太阳能发电总装机容量达到 2020 年的 6 倍以上、力争达到 36 亿千瓦。截至今年 8 月底，国家能源局数据显示，我国风电、太阳能总装机容量超 16.9 亿千瓦，这为风电行业的发展打开了新的想象空间。
据业内人士测算，若要到 2035 年风电、太阳能累计装机达到 36 亿千瓦，意味着未来 10 年时间，风电、太阳能年均装机增长量接近 200 吉瓦 ( 1 吉瓦为 1 百万千瓦 ) 。按照当前我国风电装机容量 5.79 亿千瓦、太阳能发电装机容量 11.17 亿千瓦的比例计算，未来 10 年，风电装机容量年均增长量或在 65 吉瓦左右。
政策层面，风电设备也屡迎利好。今年 7 月，中央财经委员会第六次会议提出推动海上风电规范有序建设。此外，9 月 12 日，工信部等三部门印发的《电力装备行业稳增长工作方案 ( 2025-2026 年 ) 》进一步明确，加快推进陆上大型风电光伏基地，推动海上风电规范有序建设，积极推进风电和光伏发电分布式开发、水风光一体化开发。
值得注意的是，近日，多家国际巨头发布研报看好中国风电建设。摩根士丹利指出，中国风电行业在经历了 2022-2024 年的困难时期后，通过内部自我调节机制成功扭转了恶性竞争局面。预计 " 十五五 " 规划期间，年均新增装机容量将超过 110GW，2028-2030 年期间可达到约 120GW。
摩根士丹利称，中国风电行业成功实现 " 反内卷 " 的关键因素包括需求强劲增长、行业自律机制建立以及供应链整合。2025 年前 8 个月陆上风机招标价格较 2024 年上涨 8%，海上风机价格上涨 12%。
摩根士丹利还表示，受益于更有利的功率曲线和电价前景，风电相对于光伏发电将具有更强的投资吸引力，海上风电装机将重新加速增长。
日前，近日，伍德麦肯兹也发布《2025 年第三季度全球风电市场展望》报告，预计未来五年内，全球年均新增风电装机容量将超过 170 吉瓦，并且到 2028 年后增长步伐将进一步提速，在 2034 年达到峰值 200 吉瓦。
该报告进一步指出，全球风电市场的增长，很大程度上得益于中国陆上风电装机容量的大幅提升，预计到 2031 年，中国以外地区的累计风电装机容量将达到 1 太瓦。
广发证券认为，风电机组和齿轮箱环节已至行业底部，有望率先迎来盈利拐点。铸锻件、叶片环节具备低资本开支特征，随着行业需求回暖、大兆瓦铸锻件产能稀缺，头部高速动比率企业或受益。电缆和装备板块 ROE 绝对值及历史分位均处高位，显示行业景气度良好。
这里证券之星为大家整理了部分风电设备概念股，需要注意的是，相关概念股仅供投资者参考，不构成任何投资建议。
1、金风科技：风电整机龙头，连续十年保持国内风电市场占有率第一。主营业务包括风机制造、风电服务、风电场投资与开发以及水务等
2、天顺风能：公司主要从事风塔及零部件的生产和销售，风电叶片及模具的生产和销售，风电场项目的开发投资、建设和运营业务，在风塔制造细分领域全球领航，国内风塔市场份额约 20%
3、金雷股份：公司是全球最大、最专业的风电主轴制造商之一。主要产品包括锻造主轴、风电主轴、轴瓦
4、海力风电：公司是风电零部件龙头，主营业务是风电设备零部件的研发、生产和销售
5、明阳智能：2024 年海上风电装机量国内市占率 31.3%，稳居第一。公司专注于大型风力发电机组和其核心部件的研发、生产、销售，海上风机龙头地位稳固，漂浮式、国际化等业务快速发展，产品出口 30 多个国家
6、运达股份：公司是国营风机龙头，2024 年国内市占率 13.2%，位居第四
7、大金重工：全球风电装备制造产业第一梯队企业，主要产品包括风电场柔性高塔、常规陆塔、大直径分片式陆塔、海塔等风电设备及零部件，独家供应法国海上风电场项目成功交付，实现我国风电塔筒出口欧洲零的突破
8、三一重能：公司是国内领先的风电机组制造商，已实现陆上风机全功率覆盖
